Top 100 cổ phiếu định giá cao nhất năm 2022

Năm 2020, nhà đầu tư cổ phiếu trên HoSE có tỷ lệ lãi bình quân 22,14%, cao gấp 3,7 lần so với gửi tiết kiệm 6% một năm. Nếu đầu tư vào thời điểm đáy của thị trường (ngày 24/3/2020), đến nay nhiều người có thể lãi đến 69%....

Tuy nhiên, việc quan trọng nhất của nhà đầu tư khôn ngoan là tìm được các cổ phiếu mà chúng có khả năng sinh lợi cao nhất trong kỳ đầu tư. Cổ phiếu đầu tư tốt là cổ phiếu đang được thị trường định giá thấp hơn so với giá trị thực hay giá trị nội tại của nó.

Nếu một cổ phiếu bị định giá thấp, giá của nó cuối cùng sẽ được tăng lên để phản ánh giá trị cơ bản thật khi các thông tin đúng có sẵn trên thị trường. Trong thời kỳ điều chỉnh giá, nó được xem là cổ phiếu tăng trưởng (Growth Stocks, GS). GS là một cổ phiếu có tỷ lệ lãi cao hơn các cổ phiếu khác trên thị trường với cùng các đặc tính rủi ro. GS của tương lai có thể là bất cứ cổ phiếu nào mà chúng đang bị thị trường định giá thấp.

Người ngu ngốc

3 cổ phiếu giá trị tốt nhất cho người mới bắt đầu

Cổ phiếu giá trị là các công ty giao dịch công khai giao dịch cho định giá tương đối rẻ so với thu nhập và tiềm năng tăng trưởng dài hạn của họ.

Chúng ta hãy xem ba cổ phiếu giá trị tuyệt vời: Berkshire Hathaway (NYSE: BRK.A) (NYSE: BRK.B), Procter & Gamble (NYSE: PG) và Target (NYSE: TGT). Sau đó, chúng tôi sẽ đi sâu vào một số số liệu có thể giúp bạn tìm thấy các khoản đầu tư chứng khoán giá trị tốt nhất.Berkshire Hathaway (NYSE:BRK.A) (NYSE:BRK.B), Procter & Gamble (NYSE:PG), and Target (NYSE:TGT). Then we'll dive into some of the metrics that can help you find the best value stock investments.

1. Berkshire Hathaway: Kể từ khi CEO Warren Buffett tiếp quản vào năm 1964, Berkshire Hathaway đã phát triển thành một tập đoàn với hơn 60 doanh nghiệp thuộc sở hữu hoàn toàn và một danh mục cổ phiếu lớn với hơn bốn chục vị trí khác nhau. Berkshire đã tăng dần giá trị sổ sách và sức mạnh thu nhập theo thời gian - và nó hoạt động theo cùng một mô hình kinh doanh đã khiến cổ phiếu đạt gần gấp đôi lợi nhuận hàng năm của Chỉ số S & P 500 trong hơn 55 năm. Since CEO Warren Buffett took over in 1964, Berkshire Hathaway has grown into a conglomerate with more than 60 wholly owned businesses and a massive stock portfolio with more than four dozen different positions. Berkshire has steadily increased its book value and earnings power over time -- and it operates under the same business model that has led the stock to almost double the annualized return of the S&P 500 index for more than 55 years.

   Buffett và đối tác kinh doanh của mình, Charlie Munger, từ lâu đã giữ dự trữ tiền mặt lớn để triển khai khi họ phát hiện ra cơ hội như một phần của chiến lược đầu tư giá trị của họ. Trong lá thư hàng năm gửi các cổ đông được phát hành vào tháng 2 năm 2022, Buffett đã viết rằng Berkshire Hathaway đã nắm giữ 144 tỷ đô la tiền mặt và tương đương tiền mặt. Nhưng Buffett rõ ràng đã phát hiện ra các cơ hội đầu tư giá trị ngay sau đó. Sau đó, ông tiết lộ tại cuộc họp cổ đông thường niên của Berkshire, rằng công ty đã mua cổ phiếu trị giá 40 tỷ đô la trong ba tuần sau khi thư cổ đông được gửi đi.

2. Procter & Gamble: Nhà sản xuất sản phẩm tiêu dùng Procter & Gamble là công ty đứng sau các thương hiệu như Gillette, Tide, Downy, Crest, Febreze và Bounty, nhưng có hàng tá hơn trong danh mục sản phẩm của nó. Thông qua thành công của nhiều thương hiệu, Procter & Gamble đã có thể liên tục thêm vào doanh thu của mình theo thời gian và đã trở thành một trong những cổ phiếu cổ tức đáng tin cậy nhất trên thị trường. Công ty chỉ là một trong 44 cổ phiếu để đạt được tình trạng cổ tức được thèm muốn, đã tăng cổ tức trong 65 năm liên tiếp. Consumer products manufacturer Procter & Gamble is the company behind such brands as Gillette, Tide, Downy, Crest, Febreze, and Bounty, but there are dozens more in its product portfolio. Through the success of its many brands, Procter & Gamble has been able to steadily add to its revenue over time and has become one of the most reliable dividend stocks in the market. The company is just one of 44 stocks to reach the coveted Dividend King status, having boosted its dividend for 65 consecutive years.

   P & G là một ví dụ kinh điển về cổ phiếu chống suy thoái kể từ khi nhu cầu về các sản phẩm của mình giữ ổn định trong suốt các chu kỳ thị trường chứng khoán. Người tiêu dùng chủ lực khổng lồ tiếp tục tăng trưởng ấn tượng. Trong năm tài chính 2022, P & G đã tăng doanh số hữu cơ lên ​​7%, và nó nắm giữ hoặc mở rộng thị phần của mình trong 36 trên 50 hốc cạnh tranh. Mặc dù ban quản lý dự kiến ​​tăng trưởng doanh số sẽ chậm lại trong năm tài chính 2023, quy mô, sự ổn định và sự đa dạng của các sản phẩm làm cho nó trở thành một trò chơi vững chắc cho thời điểm khó khăn.

3. Target: Nhà bán lẻ Big-Box Target có một sự theo dõi giống như giáo phái tiếp tục phát triển, được thúc đẩy một phần bởi sự phổ biến của các thương hiệu nội bộ của nó. Doanh số của các thương hiệu thuộc sở hữu mục tiêu đã tăng 18% vào năm 2021 lên hơn 30 tỷ đô la. Giống như các nhà bán lẻ khác, doanh số bán hàng trực tuyến của công ty đã tăng vọt kể từ khi bắt đầu đại dịch. Nhưng mô hình kỹ thuật số độc đáo của Target - trong đó 95% doanh số, bao gồm các đơn đặt hàng trực tuyến, được thực hiện bởi các cửa hàng - mang lại cho nó lợi thế so với các đối thủ cạnh tranh và cho phép nó giảm chi phí và tối đa hóa tốc độ. Big-box retailer Target has a cult-like following that continues to grow, fueled in part by the popularity of its in-house brands. Sales of Target-owned brands soared by 18% in 2021 to more than $30 billion. Like other retailers, the company’s online sales have surged since the beginning of the pandemic. But Target’s unique digital model -- where 95% of sales, including online orders, are fulfilled by stores -- gives it an edge over competitors and allows it to reduce costs and maximize speed.

   Vào giữa năm 2022, Target có tỷ lệ giá trên thu nhập khoảng 14, khiến nó rẻ so với đối thủ Walmart (NYSE: WMT) và Costco (NASDAQ: Chi phí), giao dịch tương ứng khoảng 28 lần và 42 lần Thu nhập.Walmart (NYSE:WMT) and Costco (NASDAQ:COST), which respectively trade for about 28 times and 42 times their earnings.

   Một lợi ích khác cho các nhà đầu tư giá trị: Target cũng là một vị vua cổ tức, đã tăng cổ tức trong 50 năm liên tiếp.

Cổ phiếu giá trị là gì?

Hầu hết các cổ phiếu được phân loại là cổ phiếu giá trị hoặc cổ phiếu tăng trưởng. Nói chung, một cổ phiếu giá trị giao dịch với giá rẻ hơn so với hiệu quả tài chính và các nguyên tắc cơ bản của nó cho thấy nó có giá trị. Một cổ phiếu tăng trưởng là một cổ phiếu trong một công ty dự kiến ​​sẽ mang lại lợi nhuận trên trung bình so với các công ty cùng ngành hoặc thị trường chứng khoán tổng thể.

Chuyện gì xảy ra nếu...

Nếu bạn có thể mua hóa đơn 100 đô la với giá 80 đô la, bạn sẽ không làm như vậy thường xuyên nhất có thể?

Một số cổ phiếu có cả thuộc tính hoặc phù hợp với định giá trung bình hoặc tốc độ tăng trưởng, vì vậy việc gọi chúng là giá trị cổ phiếu phụ thuộc vào số lượng đặc điểm thích hợp mà chúng sở hữu. Cổ phiếu giá trị thường có các đặc điểm sau:

• Họ thường là các doanh nghiệp trưởng thành.
• Họ có tốc độ tăng trưởng ổn định (nhưng không ngoạn mục).
• Họ báo cáo doanh thu và thu nhập tương đối ổn định.
• Hầu hết các cổ phiếu giá trị trả cổ tức, mặc dù đây không phải là quy tắc được thiết lập.

Một số cổ phiếu dễ dàng phù hợp với loại này hay loại khác. Ví dụ, việc giao hàng gói khổng lồ FedEx (NYSE: FDX) rõ ràng là một cổ phiếu giá trị mà Lừa không ủng hộ với Phố Wall do một số thách thức ngắn hạn. Tesla chuyển động nhanh (NASDAQ: TSLA) là một ví dụ rõ ràng về một cổ phiếu tăng trưởng.FedEx (NYSE:FDX) is clearly a value stock that’s fallen out of favor with Wall Street due to some short-term challenges. Fast-moving Tesla (NASDAQ:TSLA) is an obvious example of a growth stock.

Mặt khác, một số cổ phiếu có thể phù hợp với một trong hai loại. Ví dụ: có một trường hợp được đưa ra theo bất kỳ cách nào cho Công ty Tech Giants Apple (NASDAQ: AAPL) và Microsoft (NASDAQ: MSFT).Apple (NASDAQ:AAPL) and Microsoft (NASDAQ:MSFT).

Bất kể loại cổ phiếu, suy thoái kinh tế có cơ hội cho một nhà đầu tư giá trị. Mục tiêu của đầu tư giá trị là để tăng cổ phiếu với mức giảm giá và thời điểm tốt nhất để làm điều đó là khi toàn bộ thị trường chứng khoán được bán.

Cách tìm cổ phiếu giá trị để đầu tư vào

Điểm đầu tư giá trị là tìm các công ty giao dịch với giá trị giá trị nội tại của họ, với ý tưởng rằng họ sẽ có khả năng vượt trội so với thị trường chứng khoán chung theo thời gian. Tuy nhiên, việc tìm kiếm các cổ phiếu bị đánh giá thấp hơn là nói dễ hơn làm.

Điều đó nói rằng, đây là ba trong số các số liệu tốt nhất để giữ trong bộ công cụ của bạn khi bạn tìm kiếm một món hời:

• Tỷ lệ P/E: Đây là số liệu định giá chứng khoán nổi tiếng nhất-và vì một lý do chính đáng. Tỷ lệ giá trên thu nhập, hoặc P/E, có thể là một công cụ rất hữu ích để so sánh định giá của các công ty trong cùng ngành. Để tính toán nó, chỉ cần chia giá cổ phiếu của một công ty cho 12 tháng thu nhập qua.: This is the best-known stock valuation metric -- and for a good reason. The price-to-earnings, or P/E, ratio can be a very useful tool for comparing valuations of companies in the same industry. To calculate it, simply divide a company's stock price by its past 12 months of earnings.
• Tỷ lệ PEG: Điều này tương tự như tỷ lệ P/E nhưng điều chỉnh theo cấp độ chơi giữa các công ty có thể tăng với tỷ lệ hơi khác nhau (do đó, PEG hoặc tỷ lệ tăng trưởng theo thu nhập theo tỷ lệ tăng trưởng). Bằng cách chia tỷ lệ P/E của một công ty cho tốc độ tăng trưởng thu nhập hàng năm, bạn sẽ có được sự so sánh cao hơn giữa các doanh nghiệp khác nhau.: This is similar to the P/E ratio but adjusts to level the playing field between companies that might be growing at slightly different rates (thus, PEG, or price-to-earnings-to-growth, ratio). By dividing a company's P/E ratio by its annualized earnings growth rate, you get a more apples-to-apples comparison between different businesses.
• Tỷ lệ giá trên sổ sách (p/b): Hãy nghĩ về giá trị sổ sách như về mặt lý thuyết sẽ được để lại nếu một công ty dừng hoạt động và bán tất cả tài sản của mình. Tính giá cổ phiếu của một công ty là bội số của giá trị sổ sách có thể giúp xác định các cơ hội bị đánh giá thấp và nhiều nhà đầu tư giá trị đặc biệt tìm kiếm cơ hội để mua giao dịch cổ phiếu với giá thấp hơn giá trị sổ sách của họ.: Think of the book value as what would theoretically be left if a company stopped operations and sold all its assets. Calculating a company's share price as a multiple of its book value can help identify undervalued opportunities, and many value investors specifically look for opportunities to buy stocks trading for less than their book value.

Nhà đầu tư giá trị

Các nhà đầu tư dài hạn thường có thể được phân loại thành một trong ba nhóm:

• Các nhà đầu tư giá trị cố gắng tìm giao dịch cổ phiếu với giá thấp hơn giá trị nội tại của họ bằng cách áp dụng phân tích cơ bản.
• Các nhà đầu tư tăng trưởng cố gắng tìm cổ phiếu có tiềm năng tăng trưởng dài hạn tốt nhất so với định giá hiện tại của họ.
• Các nhà đầu tư có một cách tiếp cận pha trộn làm một chút.

Warren Buffett có lẽ là nhà đầu tư giá trị nổi tiếng nhất mọi thời đại. Từ thời điểm ông nắm quyền kiểm soát Berkshire Hathaway vào năm 1964 đến cuối năm 2021, S & P 500 đã tạo ra tổng lợi nhuận 30.209%. Tổng lợi nhuận của Berkshire trong cùng thời gian là 3.641.613% đáng kinh ngạc (đó không phải là một lỗi đánh máy).

Mặc dù anh ta không nổi tiếng như Buffett, nhưng Benjamin Graham thường được gọi là cha đẻ của đầu tư giá trị hiện đại. Các cuốn sách của ông, nhà đầu tư thông minh và phân tích chứng khoán, phải đọc cho các nhà đầu tư giá trị nghiêm trọng. Graham cũng là cố vấn của Buffett.

Các chủ đề đầu tư liên quan

Đừng đánh giá thấp sức mạnh của cổ phiếu giá trị

Mặc dù họ có thể không hoàn toàn ly kỳ như các đối tác tăng trưởng của họ, nhưng điều quan trọng là phải nhận ra rằng cổ phiếu giá trị có thể có tiềm năng lâu dài như cổ phiếu tăng trưởng, nếu không muốn nói là nhiều hơn. Rốt cuộc, khoản đầu tư 1.000 đô la vào Berkshire Hathaway vào đầu năm 1965 sẽ trị giá hơn 28 triệu đô la ngày nay. Tìm kiếm các công ty giao dịch với giá thấp hơn họ thực sự có giá trị là một phong cách đầu tư được thử nghiệm theo thời gian có thể trả hết rất nhiều.

Giá trị Câu hỏi thường gặp

Một cổ phiếu giá trị là một cổ phiếu giao dịch với giá rẻ hơn so với hiệu quả tài chính và các nguyên tắc cơ bản của nó cho thấy nó có giá trị.

Đầu tư giá trị và đầu tư tăng trưởng là hai phong cách đầu tư khác nhau. Thông thường, cổ phiếu giá trị mang đến một cơ hội để mua cổ phiếu dưới giá trị thực tế của chúng và cổ phiếu tăng trưởng thể hiện doanh thu trên trung bình và tiềm năng tăng trưởng thu nhập. Phố Wall thích phân loại gọn gàng các cổ phiếu là tăng trưởng hoặc cổ phiếu giá trị. Sự thật phức tạp hơn một chút vì một số cổ phiếu có các yếu tố của cả giá trị và tăng trưởng. Tuy nhiên, có những khác biệt quan trọng giữa cổ phiếu tăng trưởng và giá trị, và nhiều nhà đầu tư thích một phong cách đầu tư hơn so với nhau.

Một quỹ giao dịch trao đổi (ETF) đầu tư vào cổ phiếu giá trị sử dụng các tiêu chí cụ thể để tìm các công ty có giá trị nội tại vượt quá các giá trị thị trường được ngụ ý bởi giá cổ phiếu của họ. Bằng cách đầu tư vào một loạt các công ty bị định giá thấp, giá trị ETFS trao đổi đa dạng hóa danh mục đầu tư tức thì. Mua cổ phiếu trong một cổ phiếu giá trị ETF có thể là một cách an toàn và dễ dàng để đầu tư vào các công ty vào các ngành công nghiệp theo chu kỳ.

Đầu tư giá trị đòi hỏi rất nhiều nghiên cứu. Bạn sẽ phải làm bài tập về nhà của mình bằng cách trải qua nhiều cổ phiếu vượt trội để đo lường giá trị nội tại của một công ty và so sánh giá đó với giá cổ phiếu hiện tại của nó. Thông thường, bạn sẽ phải xem xét hàng tá công ty trước khi bạn tìm thấy một công ty duy nhất là một cổ phiếu giá trị thực sự.

Robin Hartill, CFP® không có vị trí trong bất kỳ cổ phiếu nào được đề cập. The Motley Fool có các vị trí và khuyến nghị Apple, Berkshire Hathaway (B cổ phiếu), Costco Wholesale, FedEx, Microsoft, Target, Tesla và Walmart Inc. The Motley Fool khuyến nghị các lựa chọn sau: Long tháng 1 năm 2023 $ 200 Cổ phiếu), Long tháng 3 năm 2023 $ 120 cuộc gọi đối với Apple, ngắn hạn tháng 1 năm 2023 $ 200 đặt cho Berkshire Hathaway (B cổ phiếu), ngắn năm 2023 $ 265 cuộc gọi về Berkshire Hathaway (cổ phiếu B) và ngắn năm 2023 $ 130 cuộc gọi trên Apple. Motley Fool có chính sách tiết lộ.

Những bài viết liên quan

Bạn có thể thích:

Các cổ phiếu giá cao nhất hiện nay là gì?

Cổ phiếu có giá cao nhất trong lịch sử là gì?

100 cổ phiếu hàng đầu được gọi là gì?

10 cổ phiếu tốt nhất để mua ngay bây giờ là gì?