Các giám đốc điều hành, nhà phân tích và nhà kinh tế trong ngành thế chấp đã bắt đầu đặt cược vào việc lãi suất thế chấp sẽ ổn định vào năm 2023 trong bối cảnh Cục Dự trữ Liên bang thắt chặt chính sách tiền tệ và lo ngại về suy thoái kinh tế. cảnh báo spoiler. không mong đợi nhiều, nếu có, cứu trợ cho người đi vay trong ngắn hạn.
Đúng là sau khi tăng gấp đôi trong vòng một năm, lãi suất thế chấp cố định 30 năm đang có xu hướng giảm vào cuối năm 2022. Vào sáng thứ Năm, một cuộc khảo sát của Freddie Mac cho thấy tỷ giá của tuần này là 6. 27%, thấp hơn bốn điểm cơ bản so với tuần trước. [Lãi suất thế chấp trung bình 3. 05% một năm trước. ] Và trình theo dõi Mortgage News Daily có tốc độ 6. 28% vào thứ Năm, thấp hơn khoảng 10 điểm cơ bản so với thứ Tư
Các nhà phân tích và giám đốc điều hành thế chấp nói với HousingWire rằng mặc dù lãi suất thế chấp giảm nhẹ trong những tuần gần đây, nhưng chúng sẽ không giảm đáng kể trong thời gian tới.
Bose George, nhà phân tích lĩnh vực thế chấp tại Keefe, Bruyette và Woods cho biết: “Cơ sở của chúng tôi không phải là Cục Dự trữ Liên bang sẽ cắt giảm lãi suất vào năm tới. “Chênh lệch có thể thắt chặt một chút, và sau đó có thể bạn nhận được lãi suất thế chấp là 5. 75% đến 6% gì đó, sẽ là một lợi ích tích cực cho thị trường, nhưng không nhiều. ”
“Hiệp hội Ngân hàng Thế chấp đang giả định rằng lãi suất thế chấp sẽ giảm xuống mức thấp nhất trong năm tới. Kỳ vọng về khối lượng của họ tích cực hơn của chúng tôi một chút vì điều đó dẫn đến sự cải thiện trong nửa cuối năm tới. Nhưng chúng tôi không xây dựng điều đó vào lúc này, anh ấy nói thêm
Dự báo tài chính thế chấp MBA mới nhất cho thấy tỷ lệ cố định 30 năm ở mức 5. 2% vào cuối năm 2023.
“MBA dự kiến thị trường nhà ở và nền kinh tế nói chung sẽ tiếp tục biến động vào đầu năm 2023, nhưng với lãi suất thế chấp đang có xu hướng giảm, những người mua tiềm năng có thể quay lại thị trường,” chủ tịch kiêm Giám đốc điều hành MBA Bob Broeksmit cho biết trong một tuyên bố.
Triển vọng của người cho vay về lãi suất thế chấp
Những người gần gũi hơn với người vay - những người cho vay thế chấp - cũng không mong đợi lãi suất sẽ giảm đáng kể.
“Tôi nghĩ rằng chúng ta sẽ dao động quanh mức 6% đến 8% trong một thời gian ngắn. Tôi không thấy bất kỳ mặt hàng chính nào có thể khiến lãi suất giảm vào năm 2023,” giám đốc chiến lược của United Wholesale Mortgage, Alex Elezaj cho biết.
“Không ai có quả cầu pha lê để biết, nhưng chúng tôi đảm bảo rằng khi có cơ hội tái cấp vốn tiếp theo, các nhà môi giới bán buôn của chúng tôi có sẵn các công cụ để thực hiện cho người vay của họ,” Elezaj nói thêm
Sonu Mittal, người đứng đầu bộ phận thế chấp tại Citizens Bank, kỳ vọng lãi suất sẽ giữ nguyên trong ít nhất nửa đầu năm 2023
“Sau đó, chúng ta có thể thấy một xu hướng giảm, nhưng không có gì giống với những gì chúng ta đã thấy trước đây,” ông nói. “Tôi nghĩ rằng tỷ giá sẽ ổn định ở đâu đó trong 5s giữa. Nhưng tôi chắc rằng bạn sẽ thấy tất cả các dự báo. ”
Theo Sam Khater, nhà kinh tế trưởng của Freddie Mac, sắp bước vào kỳ nghỉ lễ, lãi suất thế chấp tiếp tục giảm, điều này rất hữu ích cho những người mua nhà tiềm năng.
Khater cho biết trong một tuyên bố: “Nhưng dữ liệu mới cho thấy các chủ nhà do dự trong việc niêm yết nhà của họ. “Nhiều chủ nhà đang cân nhắc cẩn thận các lựa chọn của họ vì hơn hai phần ba chủ nhà hiện tại có tỷ lệ thế chấp cố định dưới 4%. ”
Theo David Battany, phó chủ tịch điều hành thị trường vốn tại Guild Mortgage, những người đi vay do dự vì sự kết hợp của lãi suất cao, cảm giác rằng giá nhà phải điều chỉnh và suy thoái kinh tế đang đến.
Battany giải thích: “Đó là sự kết hợp giữa tính toán thực tế của khoản thanh toán cao hơn hoặc chỉ là tác động tâm lý của việc lãi suất thực sự cao và giá nhà có thể đang giảm bớt.”.
Để minh họa tác động của tỷ lệ thế chấp cao hơn, khoản thanh toán hàng tháng cho một ngôi nhà có giá trung bình hiện là hơn 2.000 USD, tăng 64% so với một năm trước, theo Realtor. giám đốc nghiên cứu kinh tế của com, George Ratiu. Ratiu cho biết trong một tuyên bố: “Những người mua nhà lần đầu đang phải vật lộn với giá tiêu dùng, giá trị tài sản và lãi suất cao, đẩy tỷ lệ tiết kiệm xuống mức rất thấp và trì hoãn khả năng thu đủ số tiền đặt cọc của họ”.
Đồng thời, Ratiu cho biết, những chủ nhà hiện tại đang tìm kiếm ngôi nhà tiếp theo của họ “đang nhận thấy rằng triển vọng giá cả cao hơn và trong nhiều trường hợp là gấp đôi hoặc gấp ba mức lãi suất hiện tại của họ, khiến họ phải suy nghĩ lại về quyết định chuyển đi của mình. ”
Trước thông báo của ngân hàng trung ương về việc tăng lãi suất quỹ liên bang thêm 50 điểm cơ bản lên 4. 25%-4. 50% vào thứ Tư, hầu hết các nhà kinh tế và chuyên gia trong ngành đều nhất trí về triển vọng nhà ở và lãi suất thế chấp sẽ đi theo hướng nào.
Theo nhiều chuyên gia, mối lo ngại ngày càng tăng về suy thoái kinh tế, dẫn đầu là việc Cục Dự trữ Liên bang tiếp tục tăng lãi suất vào năm tới, sẽ khiến lãi suất thế chấp có xu hướng giảm vào năm 2023, theo nhiều chuyên gia. Tuy nhiên, hoạt động trên thị trường nhà đất sẽ vẫn ở mức thấp ít nhất là trong nửa đầu năm tới do khả năng mua nhà tiếp tục là một thách thức đối với người mua nhà.
Theo Mike Fratantoni, phó chủ tịch cấp cao và nhà kinh tế trưởng tại Hiệp hội Ngân hàng Thế chấp, ngày càng có nhiều dấu hiệu cho thấy Hoa Kỳ. S. đang hướng đến một cuộc suy thoái vào năm tới
Frantoni cho biết trong một tuyên bố: “Tăng trưởng yếu hơn thường dẫn đến lãi suất dài hạn thấp hơn, bao gồm cả lãi suất thế chấp”.
Các ngân hàng trung ương hiện kỳ vọng tỷ lệ thất nghiệp sẽ tăng lên 4. 4% vào cuối năm 2023, theo dự báo mới, tăng từ ước tính 3. 9% vào tháng 9 — khi ước tính được công bố lần cuối. Các nhà hoạch định chính sách cũng dự kiến sẽ nâng chi phí đi vay lên 5. 1% vào cuối năm tới, tăng so với dự kiến 4. 6% trong tháng 9
Nếu các xu hướng gần đây tiếp tục liên quan đến lạm phát giảm liên tục và nguy cơ suy thoái ngày càng tăng, thì chúng ta có thể đang ở gần mức cao nhất của chu kỳ này, hiện được dự đoán là chỉ hơn 5%, Fratantoni cho biết.
“MBA đang dự báo rằng lãi suất thế chấp cho các khoản vay có lãi suất cố định 30 năm, ở mức 6. 4% vào tuần trước, dự kiến sẽ giảm xuống và kết thúc năm 2023 vào khoảng 5. 2%,” anh nói.
Lãi suất thế chấp đang coi động thái của Fed là một dấu hiệu rõ ràng rằng tốc độ tăng lãi suất sẽ ở mức vừa phải và thị trường hy vọng rằng bất kỳ đợt tăng nào vào năm 2023 sẽ ở mức tăng 25 điểm cơ bản điển hình hơn, Marty Green, hiệu trưởng tại Polunsky Beitel
Trái phiếu kho bạc 10 năm, chỉ ra sự biến động của lãi suất thế chấp, giảm xuống 3. 49% vào Thứ Tư từ 3. 51% vào thứ Ba sau khi Cục Thống kê Lao động công bố Chỉ số giá tiêu dùng, một thước đo lạm phát kịp thời.
Logan Mohtashami, nhà phân tích hàng đầu tại HousingWire cho biết, lợi suất trái phiếu đã đảo ngược hướng đi và giảm xuống khi Chủ tịch Fed Jerome Powell đang phát biểu.
Mohtashami nói: “Đây là thị trường trái phiếu nói với Powell, chúng tôi không tin những lời nói dối của bạn, và chiếc mũi của Pinocchio ngày càng dài ra và có ý nghĩa hơn khi anh ấy nói nhiều hơn vào ngày hôm nay,” Mohtashami nói.
Trong khi lãi suất thế chấp giảm trong vài tuần qua, Danielle Hale, nhà kinh tế trưởng tại Realtor. com lưu ý rằng việc hiểu được sự biến động của lãi suất thế chấp là rất quan trọng.
Danielle Hale, nhà kinh tế trưởng tại Realtor, cho biết lãi suất thế chấp không ổn định có nghĩa là “người mua sắm phải xem xét lại ngân sách của họ để đảm bảo chúng được thiết lập phù hợp”. com, nói.
“Chúng tôi kỳ vọng lãi suất cao hơn có thể sẽ tiếp tục tồn tại cho đến khi lạm phát đạt được những bước tiến lớn hơn nhiều về mục tiêu 2%. Nhưng với tốc độ thay đổi được hoan nghênh, chúng tôi kỳ vọng tỷ lệ thế chấp sẽ ít biến động hơn trong năm tới,” Hale nói
người môi giới. com kỳ vọng lãi suất thế chấp sẽ đạt 7. 1% vào cuối năm 2023, giảm nhẹ so với dự báo 7. 5% vào cuối năm. Nó dự kiến lãi suất thế chấp trung bình là 7. 4% vào năm 2023, tăng so với dự kiến 5. 5% vào năm 2022
“Bây giờ thị trường đang chờ xem liệu lãi suất thế chấp sẽ tăng để theo kịp tốc độ tăng nửa điểm của Fed trong tuần này, hay liệu lãi suất thế chấp sẽ giảm do kỳ vọng lạm phát sẽ giảm hơn nữa,” Holden Lewis, chuyên gia về nhà và thế chấp
Không nhiều tin vui cho người mua nhà
Hoạt động trên thị trường nhà ở, lĩnh vực nhạy cảm với lãi suất nhất, như Powell đã lưu ý, sẽ không có khả năng phục hồi hoàn toàn cho đến ít nhất là nửa đầu năm 2023. Ông Powell nói về ngành dịch vụ nhà ở, lạm phát dịch vụ nhà ở đã rất, rất cao và sẽ tiếp tục tăng trước khi giảm trở lại vào năm tới - vốn đã bị ảnh hưởng do giá nhà tăng cao, thiếu hàng tồn kho và lãi suất thế chấp cao khiến hoạt động bị chững lại.
Brian Hale, Giám đốc điều hành và người sáng lập Mortgage Advisory Partners, cho biết: “Mặc dù lãi suất thế chấp phần lớn dự kiến sẽ giảm, nhưng sự kết hợp của mùa lễ và cả người mua và người bán vẫn đình công sẽ không mang lại bất kỳ tác động có ý nghĩa nào đối với thị trường nhà ở”. Trừ khi giá nhà ở hoặc lãi suất giảm xuống mức 4% hoặc 5%, anh ta không mong đợi sẽ thấy bất kỳ thay đổi quan trọng nào trong thị trường nhà ở.
Thước đo mới nhất về nhu cầu thế chấp, được công bố vào tuần trước, cho thấy sự gia tăng trong các đơn xin thế chấp, nhưng lãi suất thấp hơn đã không thuyết phục được người mua nhà chốt lãi suất thế chấp của họ.
Theo Black Knight, khối lượng đô la bị khóa tỷ giá đã giảm 68% so với năm trước, được thúc đẩy trên diện rộng bởi các khóa mua. Những trở ngại từ cả lãi suất và khả năng chi trả tiếp tục thách thức hoạt động cho vay mua hàng, với khối lượng đô la của các khoản khóa như vậy giảm 37% trong ba tháng qua — và giảm hơn 50% kể từ tháng 11 năm 2021
Môi trường lãi suất được cải thiện đã thuyết phục một số người mua tham gia lại thị trường, nhưng “hoạt động thấp hơn nhiều so với những gì diễn ra vào năm 2022 do khả năng mua nhà, sự chuyển đổi của thị trường bất động sản nhà ở và lo ngại về suy thoái kinh tế tiếp tục làm giảm đáng kể nhu cầu
Mức tăng giá nhà trung bình hiện tại được dự báo sẽ chậm lại ở mức 5. Tăng trưởng 4% vào năm 2023 so với mức dự kiến 10% của năm nay. 2%, theo Realtor. com. Doanh số bán nhà hiện tại cũng được thiết lập để giảm xuống 4. 53 triệu chiếc vào năm tới, giảm so với dự kiến 5. 28 triệu đơn vị
Doanh số bán nhà hiện tại, đã giảm hàng tháng kể từ tháng 1 khi lãi suất thế chấp tăng sau chiến dịch tích cực của Cục Dự trữ Liên bang nhằm tăng lãi suất để kiểm soát lạm phát, được dự đoán sẽ giảm thêm 6. 8% đến 4. 78 triệu vào năm 2023
Hiệp hội môi giới quốc gia dự báo doanh số bán nhà hiện tại sẽ giảm thêm 6. 8% vào năm 2023, giảm xuống còn 4. 78 triệu. NAR cho biết giá giao dịch trung bình cho các ngôi nhà dự kiến ở mức 385.000 đô la vào năm tới, ít nhiều không thay đổi do hạn chế về nguồn cung.
“Năm tới sẽ là câu chuyện của hai năm - nửa đầu năm 2023 sẽ rất khó khăn vì ngay cả khi lãi suất giảm xuống, người đi vay cũng cần có thời gian để nhận biết, người bán điều chỉnh giá của họ, một thỏa thuận để ký kết và một thỏa thuận để đạt được